Margin คืออะไร

“Margin” ในการเทรด Forex เทรดหุ้นหรือเทรดในตลาดฟอวเจอร์อื่น ๆ คือ จำนวนเงินที่ผู้เทรดจำเป็นต้องมีอยู่ในบัญชีเพื่อเปิดหรือรักษาตำแหน่งในตลาด (เช่น ตำแหน่ง Long หรือ Short) มันเป็นประเภทของระบบความเสี่ยงที่ตั้งขึ้นเพื่อปกป้องทั้งผู้เทรดและผู้ให้บริการเทรด จากการเสียเงินเกินกว่าที่พวกเขาสามารถจัดการได้

ในสถานการณ์ปกติ ไม่จำเป็นต้องใช้ทุกหน่วยเงินในบัญชีของเพื่อเทรด ในตราสารทางการเงินที่ใช้ระบบ “Leverage” หรือการยืมเงินเพื่อเทรด เช่น ตลาด Forex จะใช้เงิน “Margin” เพื่อควบคุมตำแหน่งที่มีมูลค่ามากขึ้น เมื่อเทรดด้วย “Margin” แสดงว่ากำลังใช้งบประมาณซึ่งเป็นส่วนเล็ก ๆ ของมูลค่าของตำแหน่งทั้งหมดที่ต้องการจะควบคุม

เมื่อใช้ Margin ต้องระวังความเสี่ยงที่เกิดขึ้นได้ ถ้าตลาดเคลื่อนไปในทิศทางที่ขัดข้องกับตำแหน่งของ จะสูญเสียเงินได้เร็วและอาจจะถูกบังคับให้เติมเงินเพิ่มเข้าไปในบัญชีของเพื่อรักษาตำแหน่งดังกล่าว นี่คือสิ่งที่เรียกว่า “Margin Call”

Margin ในContextของการเทรด Forex และการค้าหุ้นมีความหมายที่แตกต่างกัน

ในการเทรด Forex: Margin คือ เงินฝากประกันที่ผู้เทรดต้องมีอยู่ในบัญชีเพื่อรักษาตำแหน่งการเทรดของตนเอง โดยมีหน่วยเป็นเปอร์เซ็นต์ของมูลค่าตำแหน่งการซื้อขายและเป็นปัจจัยที่กำหนดระดับเลเวอเรจที่สามารถใช้ได้

ในการค้าหุ้น: Margin หมายถึงกำไรขั้นต้นที่ได้รับจากการขายสินค้าหรือบริการ โดยคำนวณจากส่วนต่างระหว่างราคาขายและราคาซื้อ และอาจยังไม่ได้หักค่าใช้จ่ายอื่น ๆ ออกไป มีหน่วยเป็นเปอร์เซ็นต์

จากสองความหมายนี้ สามารถเห็นได้ว่า “Margin” ในการเทรด Forex กับการค้าหุ้นไม่เหมือนกัน แต่ทั้งคู่เป็นเครื่องมือที่ใช้ในการวัดและจัดการความเสี่ยง ตลอดจนใช้เป็นเครื่องมือในการเพิ่มผลตอบแทนในบางกรณี

Margin คืออะไร ในการเทรด Forex

ในการเทรดฟอเร็กซ์ (Forex) คำว่า “Margin” คือ เงินทุนที่จำเป็นต้องมีในบัญชีเทรดเดอร์ เพื่อเปิดหรือรักษาตำแหน่งการซื้อขา มันเป็นสัดส่วนของความเสี่ยงที่โบรกเกอร์ยอมรับจากเทรดเดอร์และเป็นเป็นส่วนหนึ่งของขนาดของตำแหน่งที่คุณสามารถควบคุมได้โดยใช้เงินในบัญชีของคุณเป็นหลักประกัน

เมื่อเทรดเดอร์เปิดตำแหน่งใหม่ โบรกเกอร์จะขอให้เทรดเดอร์มีMarginในบัญชีของพวกเขาเพื่อรักษาตำแหน่งนั้น ขนาดของMarginขึ้นอยู่กับขนาดของตำแหน่งและเลเวอเรจที่เทรดเดอร์ใช้. ถ้าเงินในบัญชีลดลงจนถึงระดับที่โบรกเกอร์ตั้งไว้ โบรกเกอร์จะทำการปิดตำแหน่งเพื่อลดความเสี่ยงของความสูญเสียที่เพิ่มขึ้นให้กับทั้งสองฝ่าย

Margin ถือเป็นเครื่องมือที่สำคัญในการเทรดฟอเร็กซ์เนื่องจากมันอนุญาตให้เทรดเดอร์สามารถควบคุมตำแหน่งที่มีขนาดใหญ่ขึ้นด้วยเงินทุนที่น้อยลง

การรักษาตำแหน่งการซื้อขาย  (Forex)  “Margin” คืออะไร

Margin เป็นเหมือนกับหลักประกันที่ใช้ในการเปิดตำแหน่งการซื้อขายและเป็นสัดส่วนของขนาดของตำแหน่งที่เทรดเดอร์สามารถควบคุมได้

ขนาดของ Margin จะขึ้นอยู่กับเลเวอเรจที่เทรดเดอร์ใช้และขนาดของตำแหน่งการซื้อขาย ในคำศัพท์ง่ายๆ มัน คือ จำนวนเงินที่คุณต้องมีในบัญชีของคุณเพื่อรักษาหรือเปิดตำแหน่งการซื้อขาย

เมื่อ Margin ไม่เพียงพอ (เนื่องจากการเคลื่อนไหวของราคาที่ไม่มีประโยชน์สำหรับตำแหน่งของคุณ) โบรกเกอร์จะขอให้คุณเติมเงินลงในบัญชีหรือจะปิดตำแหน่งของคุณโดยอัตโนมัติเพื่อลดความเสี่ยง

Margin ในตลาด Forex สำคัญอย่างไร?

Margin หรือ Margin ถือเป็นหนึ่งในเครื่องมือพื้นฐานที่สำคัญในการเทรด Forex และตลาดอื่น ๆ ด้วย เหตุผลหลักของการใช้Margin คือ เพื่อเพิ่มศักยภาพในการทำกำไรของนักลงทุน ดังนี้

• การขยายศักยภาพการลงทุน: ด้วยMargin, นักลงทุนสามารถเปิดตำแหน่งที่มีขนาดใหญ่ขึ้นโดยไม่ต้องใช้เงินลงทุนขนาดใหญ่ ซึ่งทำให้คุณมีโอกาสในการทำกำไร (หรือสูญเสีย) มากขึ้น
• ความยืดหยุ่น: Marginทำให้คุณสามารถเคลื่อนไหวได้ง่ายขึ้นในตลาด เช่น ปิดตำแหน่งเร็ว ๆ หรือย้ายจากหนึ่งตำแหน่งไปยังตำแหน่งอื่น
• การบริหารจัดการความเสี่ยง: คุณสามารถใช้Marginเพื่อปรับปรุงสัดส่วนระหว่างกำไรและความเสี่ยง โดยการใช้ Stop Loss หรือ Take Profit ในการควบคุมตำแหน่งของคุณ
• ความสามารถในการหลายทาง: ด้วยMargin คุณสามารถลงทุนในหลายประเภทของสินทรัพย์ได้โดยไม่ต้องมีเงินสดขนาดใหญ่
• การลดต้นทุนการซื้อขาย: ในบางกรณี การเทรดด้วยMarginอาจช่วยลดต้นทุนการซื้อขาย เนื่องจากคุณไม่จำเป็นต้องใช้เงินทุนขนาดใหญ่เพื่อเปิดตำแหน่ง

การเทรดMargin (Margin Trading)

การเทรดMarginหรือ Margin Trading คือวิธีการลงทุนที่ใช้เงินยืมเพิ่มเติมจากโบรกเกอร์เพื่อเปิดตำแหน่งที่ใหญ่ขึ้นกว่าเงินทุนที่นักลงทุนมีอยู่จริงในบัญชี เมื่อนักลงทุนฝากเงินเข้าบัญชี จะมีเงินMarginที่ตั้งไว้ เป็นหลักประกันในการเปิดตำแหน่งซื้อหรือขาย เงินMarginจะถูกคิดเป็นเปอร์เซ็นต์ของขนาดตำแหน่งทั้งหมดที่เปิด

ข้อดีของการเทรดMargin คือ นักลงทุนสามารถใช้เงินทุนน้อยลง เพื่อเข้าถึงตลาดในขนาดใหญ่ขึ้น แต่ในเวลาเดียวกัน ความเสี่ยงก็สูงขึ้นตาม นักลงทุนควรระมัดระวังและทราบถึงความเสี่ยงที่อาจเกิดขึ้น ทั้งการสูญเสียเงินทุนหรือเสียเงินเพิ่มเติมจากที่ฝากไว้

การเทรดด้วยMarginจะมีค่าธรรมเนียมและค่าใช้จ่ายที่ต้องจ่ายให้โบรกเกอร์ ทั้งค่าบริการและอาจมีค่า Swap ถ้าคุณเก็บตำแหน่งเปิดเกินหนึ่งวัน นักลงทุนควรทำความเข้าใจเงื่อนไขทางการเงินให้ชัดเจนก่อนเริ่มการเทรดMargin และอาจจะต้องปรึกษาผู้เชี่ยวชาญทางการเงินเพื่อทำความเข้าใจถึงความเสี่ยงและวิธีการจัดการความเสี่ยงนั้นให้เหมาะสม

ข้อดีและข้อเสียของการเทรดด้วยMargin (Margin Trading)

ข้อดี	ข้อเสีย
●      สร้างรายได้ที่มากขึ้น เพราะสามารถลงทุนในตำแหน่งที่ใหญ่ขึ้นและมีโอกาสทำกำไรมากขึ้นเมื่อเทียบกับการใช้เงินทุนของตนเองเท่านั้น ●      การใช้Marginให้คุณสามารถเปิดหลายตำแหน่งได้ แม้จะมีเงินทุนน้อยเมื่อเทียบกับขนาดของตำแหน่งที่คุณต้องการเปิด ●      สามารถเข้าและออกจากตำแหน่งในตลาดได้อย่างรวดเร็ว โดยไม่ต้องมีการฝากเงินเพิ่มเติม ทำให้คุณสามารถตอบสนองต่อสถานการณ์ของตลาดได้เร็วขึ้น	●      ข้อเสียของMarginคือเสี่ยงต่อการขาดทุนที่สูงขึ้น หากตลาดเคลื่อนที่ในทิศทางที่คุณไม่คาดคิด คุณอาจจะขาดทุนในระดับที่สูงขึ้น และในบางกรณี อาจต้องเติมเงินเข้าบัญชีเพื่อคงอยู่ในตำแหน่งการเทรดของคุณ ซึ่งอาจส่งผลกระทบถึงความสามารถในการเทรดอื่น ๆ ของคุณได้ ●      การเทรดด้วยMarginต้องการความรู้ความเข้าใจในการจัดการความเสี่ยงที่ดี และความพร้อมในการติดตามตลาดอย่างใกล้ชิด

สูตรคำนวณ Margin

การคำนวณ Margin ใน Forex สามารถทำได้หลายวิธี ขึ้นอยู่กับโบรกเกอร์และสภาพของตลาด แต่ขอให้คุณทราบว่า Margin คำนวณจากหลักเงินที่ใช้ในการเปิดตำแหน่ง และสูตรทั่วไปมักจะเป็นดังนี้

อธิบายตัวแปร

• ขนาด Lot: หน่วยของสินทรัพย์ที่คุณต้องการซื้อหรือขาย ใน Forex มักจะเป็น 100,000 หน่วยของสกุลเงินฐาน
• จำนวน Lot: จำนวนของ Lot ที่คุณต้องการซื้อหรือขาย
• ราคาปัจจุบันของคู่เงิน: ราคาปัจจุบันของสกุลเงินที่คุณต้องการซื้อหรือขาย
• Leverage (หรือ เลเวอเรจ): อัตราเลเวอเรจที่โบรกเกอร์ให้ ถ้าเลเวอเรจคือ 50:1 แสดงว่าคุณสามารถเปิดตำแหน่งที่มีขนาดถึง 50 เท่าของเงินทุนของคุณ

ตัวอย่าง

ถ้าคุณต้องการเปิดตำแหน่ง 1 lot (100,000 หน่วย) ของคู่เงิน EUR/USD ที่ราคา 1.2000 และเลเวอเรจที่ให้คือ 50:1 ตัวอย่างของการคำนวณ Margin ก็จะเป็นดังนี้

ในตัวอย่างนี้ คุณจำเป็นต้องมี Margin อย่างน้อย 2400 ดอลลาร์เพื่อเปิดตำแหน่งนี้

ตัวอย่างการคำนวณ Margin ในการเทรด Forex

การคำนวณ Margin ในการเทรด Forex สามารถทำได้โดยใช้สูตร

• [ราคาปัจจุบัน x Lot Size x Contract Size] ÷ Leverage

อธิบายตัวอย่าง

• ราคาปัจจุบัน: 1.12345
• Lots Size: 00
• Contract Size: 100,000
• Leverage: 500

ใช้สูตร

ดังนั้น จากการคำนวณ คุณจะต้องมี Margin อย่างน้อย 224.69 หน่วยเงิน (ตามสกุลเงินของบัญชีเทรดของคุณ) เพื่อเปิดตำแหน่งที่มี Lot Size 1.00 และ Leverage 500 ในราคาปัจจุบัน 1.12345 นั้นเอง

Free margin คือ อะไร

Free Margin ในบริบทของการซื้อขายในตลาด Forex หรือตลาดหลักทรัพย์ คือ จำนวนเงินที่สามารถใช้สำหรับการเปิดตำแหน่งใหม่หรือค้ายังคงอยู่ในตำแหน่งปัจจุบันของคุณโดยไม่จำเป็นต้องได้รับ Margin Call หรือโดนปิดตำแหน่งทันที

“Free Margin” คำนวณจากสมการ

• Free Margin = Equity − Margin

“Equity” คือ มูลค่าสุทธิของบัญชีของคุณ ซึ่งคือ ยอดเงินในบัญชีบวกหรือลบด้วยกำไรหรือขาดทุนที่ยังไม่ได้ realize ของตำแหน่งที่คุณถืออยู่ และ “Margin” คือ จำนวนเงินที่ถูกจองไว้เพื่อรักษาตำแหน่งที่คุณเปิดอยู่

หาก “Free Margin” ของคุณตกเป็นค่าลบ คุณอาจได้รับ Margin Call หรือบางกรณีโบรกเกอร์ของคุณอาจปิดตำแหน่งของคุณอัตโนมัติเพื่อป้องกันการขาดทุนที่เพิ่มขึ้น

“Free Margin” ใช้เป็นตัวชี้วัดของความยืดหยุ่นทางการเงินในบัญชีของคุณ และเป็นสิ่งที่ควรจะมีการติดตามอย่างใกล้ชิดถ้าคุณเป็นนักลงทุนหรือนักเทรดร่วมด้วย